全国人大代表，郑州银行党委书记、董事长王天宇：建议出台具体措施，降低中小银行存款利率

　　3月5日，十三届全国人大四次会议在人民大会堂开幕，《2021政府工作报告》(以下称《报告》)发布后，各代表团分组审议。

　　全国人大代表，郑州银行党委书记、董事长王天宇认为，《报告》中的不少内容和金融业息息相关，深刻体现了党中央国务院引领金融业高质量发展的指导思想和行动纲领。结合《报告》中与金融业相关的内容，王天宇畅谈以下几点感受和体会：

　　一、关于优化存款利率监管方面

　　《报告》中提到“要优化存款利率的监管”。王天宇认为，这有利于引导金融系统加大向实体经济让利力度，推动实体的实际贷款利率进一步降低。

　　一方面，优化存款利率有利于缓解银行资本补充压力。金融系统尤其是中小银行，现在面临的主要的风险来自于信贷风险。信贷风险的化解导致中小银行内生利润大幅度降低，进而导致核心资本的内生补充力度减少。核心资本补充不足，进一步向实体经济让利的空间就会受限。因此，为了进一步向实体经济让利，就需要做好存款利率的监管。

　　“从支持实体经济角度看，国家关注银行贷款利率是合情合理的，”王天宇建议，也应同时兼顾考虑金融机构的经营风险，使银行的收益能够覆盖风险。如果只让贷款利率下降，不对存款利率进行监管，就会导致存贷利差过快收窄，金融系统特别是中小银行机构补充资本压力过大，信贷风险不能快速消化，反而不利于向实体经济让利。

　　另一方面，优化存款利率监管有利于避免市场过度竞争。2020年，虽然存贷款都实现了二十万亿左右的增长，但是存款绝大部分都留在了国有大行。中小银行由于在品牌优势、信誉度及产品创新能力等方面不如国有大行，存款竞争力不强，所以吸收存款的成本比较高，同时也造成了一些中小银行机构介入互联网异地吸收存款，形成风险隐患。人民银行、银保监会对此也开始监管并给于一定限制。

　　“加强存款利率监管，建议尽快出台一些具体化的措施，降低银行尤其是中小银行的存款利率，”王天宇表示，这有利于中小银行获得更多低成本资金，从而更好地向实体经济让利。从人民银行和监管部门的角度上讲，主要是引导广大企业和居民选择合理的金融工具，避免金融机构的过度竞争导致存款成本的刚性不降。

　　二、关于确保中小银行流动性安全方面

　　王天宇认为，为引导中小银行更好支持实体经济发展，除了上面说的优化存款利率监管外，还应鼓励其多渠道增强流动性安全：

　　一是建议适当放松同业负债监管。目前，国有银行和股份制银行的流动性很充足，但中小银行流动性不足。借助大行的同业负债，包括发行同业存单等，是中小银行增加流动性的一个重要手段。鉴于当前抗击疫情和恢复经济发展的实际需要，可考虑暂时适当放松同业负债监管，增加中小银行流动性，更多地支持实体经济和小微企业。

　　二是建议进一步加大定向降准的力度。国有大行流动性较为充足，准备金可暂不下调;中小银行和农村金融机构，准备金还有进一步下降的空间。通过降低准备金，可增加中小银行和农村金融机构流动性，有助于他们更好地支持实体经济。

　　三、关于化解中小银行风险方面

　　当前，银行最大的风险还是信用风险。王天宇表示，为了减少中小银行信用风险，应引导其提升内部风险处置的速度和力度，这需要国家层面继续出台完善不良资产处置相关的办法，包括处置不良资产的途径措施以及税务政策、核销政策、扩大试点等。为此，王天宇提出《关于加快中小银行不良资产处置的建议》(详情见聚焦两会|全国人大代表、郑州银行董事长王天宇：进一步降低中小银行税费 支持金融创新服务科创企业)。

　　同时，王天宇也希望政府层面能出台政策加快市场的出清，对一些经营陷入重大困境，甚至面临死局的金融机构，利用债转股、司法重整、重组等方式，加速市场出清力度;对于一些经营相对稳健、有一定抗风险能力的中小银行机构，监管部门能给予一定的“风险处置窗口期”，支持中小银行“以时间换空间”，在核销风险资产上给一些时间空间，多一点税前扣除政策等。

　　在风险出清的过程中，王天宇认为，还应通过债权保护、风险补偿等措施，尽量维护金融机构里的弱势群体，即中小银行和农村金融机构的合法利益，减少恶意破产逃避银行债务等问题，让中小银行有能力更多的向民营和小微企业让利。

　　四、关于银行业信息共享方面

　　《报告》中提到“要加快信用信息共享步伐”。关于这一方面，王天宇建议从顶层设计方面入手，引导省、市、县三级政府，加速各种信用数据的共享步伐，帮助银行精准营销，减少风险。金融机构风险减少也就是意味着盈利增加，进而增强金融机构内生资本补充能力，也就更有能力给实体经济让利。所以，王天宇认为，信用信息共享也是金融机构增加利润补充内生资本、向实体经济让利的有效手段之一。

　　“因此，建议国家能够在信用信息共享方面出台一些比较优惠的措施，鼓励金融机构运用信息共享，推动数字化转型，控制好信用风险。”王天宇表示，同时要打破各种数据信息的垄断，推动信用数据共享到所有的金融机构，而不是垄断在个别的大型互联网企业，包括电商企业手中，“这些数据应该作为国家资源，提升到国家层面，进行统一共享。通过打破垄断，中小企业、银行等机构从国家数据库里共享数据信息。”

　　五、关于强化金融控股公司和金融科技监管方面

　　《报告》中提到“要强化金融控股公司和金融科技监管”。

　　“过去，我们对P2P、互联网贷款的监管不太到位，造成了金融市场的混乱。”王天宇认为，应特别强调加强对金融控股公司和金融科技的监管，确保金融创新在审慎监管的前提下进行。过度的金融创新可能扰乱了市场，建议进一步强化对金融科技，尤其是金融控股的资本无序扩张的监管，避免这个金融风险的外溢，打破金融垄断，推动金融信息资源共享，鼓励更多的中小银行机构能够享受到国家数据资源，提升中小银行的实力，从而更好支持中小企业和实体经济。

　　六、关于推进资本市场改革方面

　　《报告》中提到：稳步推进注册制改革，实现常态化的退市机制，加强债券市场建设，更好地发挥多层次的资本市场作用，拓展金融市场主体的融资渠道。

　　王天宇介绍，2020年我国社会融资总量为36万亿，其中信贷20万亿，金融系统仍然发挥了60%的主力军的作用。目前金融系统的风险集聚仍然较大，进一步分散金融机构的风险，降低对银行的融资依赖程度，就需要加强直接融资渠道，而直接融资渠道，一个是债券市场的管理，一个是股票市场的管理。

　　王天宇认为，通过资本市场改革，让更多的企业、机构、个人能够直接参与市场的融资，包括购置股票、买卖债券等，这样的话，金融系统的风险就比较分散，有利于防范区域性、系统性的金融风险。

　　因此，在王天宇看来，资本市场的改革，要加速注册制，发展好的企业，能上市的就加速上市;发生财务造假、资不抵债、技术性破产的企业，要加速退市。“让上市和退市形成常态化的机制，打开资本市场渠道以，更有利于规避风险。”

　　七、关于鼓励中小银行多渠道补充资本方面

　　《报告》中提出，继续多渠道补充中小银行资本，强化公司治理。王天宇的议案同样有中小银行多渠道补充资本的建议(详情见聚焦两会|全国人大代表、郑州银行董事长王天宇：进一步降低中小银行税费 支持金融创新服务科创企业)。

　　王天宇认为，在资本金补充方面，中小银行属于弱势群体，因为现在的中小银行估值都比较低，盈利水平也较低，所以在引进资本，包括战投方面，困难确实很大;同时，建议进一步降低中小银行支持普惠、支持民营小微贷款的风险计量，降低因核销风险资产而发生的资本消耗，从而有利于扩大对中小企业的贷款的规模。

　　在王天宇看来，总体来说，一方面，需靠国家层面的顶层设计，包括发行专项债等多种资本补充工具，补充中小银行资本;另一方面，进一步减少中小银行的风险资本计量，包括表外风险的资本计量，以及操作风险资本计量，从政策宏观层面想方设法降低中小银行的资本消耗，避免以过量的资本消耗来支撑风险核销。

　　八、关于鼓励金融机构更大力度支持实体经济方面

　　“国家一直强调，金融机构要坚守服务实体经济的本分，这就是要求金融回归本源。”王天宇表示，对于城商行来说，作为地方金融机构，更要坚守地方，立足本地，支持高科技企业、科创企业以及小微、民营企业发展，推动当地产业结构调整，尽量不要跨区域发展业务，包括跨区域贷款、跨区域融资、跨区域吸收存款等。

　　结合多年工作实际，王天宇认为要鼓励中小银行更好立足地方、支持好地方，还需政府从以下三个方面予以政策支持：

　　一是延续有关优惠政策。目前，我国经济还没有完全得到恢复，金融机构的风险还没得到有效处置，民营小微企业还存在融资难的问题。因此建议：延续一切有利于支持实体经济、支持民营、普惠、小微的政策，包括财政税费优惠、专项再贷款等政策。《报告》中也提出，要继续实行小微企业的延期还本付息，扩大再贷款再贴现的支持。“同时我个人也呼吁人民银行和监管部门能够继续保留支持实体经济上的一些政策。”

　　二是延长担保降费奖补政策，建立风险分担机制。鼓励银行对中小企业融资，延长小微企业融资担保、降费奖补政策，需要完善贷款风险分担机制。具体由谁来支持中小企业、支持普惠金融?如果发生了风险，由谁承担?如何化解?针对这些现实问题，如果能够建立良好的贷款风险分担机制，银行企业共担风险，形成支持小微普惠金融的金融生态体系，无疑将更有利于银行对中小企业的支持，也有利于中小企业减费降费。

　　三是建议人民银行及监管部门通过补偿鼓励政策，引导金融机构加大实体经济支持。比如，金融机构扩大信用贷款，包括首贷户，随借随还贷款等，人民银行可以给予更多财政补偿和资金支持，在MPA考核等方面给予有力支持;监管部门可以给予一些监管政策支持，引导金融机构加大支持实体经济的投入。

　　再如，如果银行资金投向高科技领域、绿色发展领域，政府也可以采取成立科技引导基金等模式，与银行合作开展投贷联动，分担企业风险。为此，王天宇也提出相关建议(详情见聚焦两会|全国人大代表、郑州银行董事长王天宇：进一步降低中小银行税费 支持金融创新服务科创企业)。

　　九、关于信用环境建设方面

　　“为了维护银行利益、加大对实体经济支持力度，同时也为了保证不发生系统性、区域性金融风险，需要全社会共同建立良好的信用环境。”王天宇建议政府层面加大对“逃废债”打击的力度。

　　王天宇表示，政府应进一步加强对债券市场的管理，压实地方主体的责任，省市政府平台、国有企业发行的债券，省市政府应该承担主体信用责任，建议通过成立纾困基金或债券违约基金，来维护当地的债券信用市场环境，让金融机构能够放心的投资评级比较好的民营企业以及国有企业平台发行的债券，保持良好的金融生态环境，激发市场活力，引导金融机构更多地投向新基建、新经济、普惠和民营，有效控制资金流向房地产等国家明令禁止行业。

　　十、关于货币政策方面

　　在王天宇看来，2020年，为了推动经济复苏，国家加大了债券发行力度，包括专项债、抗疫债、地方债，M2增速在10%以上，已经超过了名义GDP的增速，有可能会带来物价上涨，形成通胀风险，推升房地产价格、股票价格以及其他资产价格。

　　王天宇表示，今年的货币政策整体是稳健的，也更加灵活精准合理适度。为了有效地减少滞胀风险，稳健的货币政策应更加体现灵活精准合理适度原则。既保持市场流动性充足，又不能造成流动性泛滥，以避免通胀带来的压力。

　　“另外，建议适度管控政府债务，宏观杠杆率不能超警戒线。”王天宇认为，《报告》提出“货币供应量和社会融资规模增速与名义GDP增速基本匹配，保持流动性合理充裕，保持宏观杠杆率稳定”，这说明今年的货币政策不会“大水漫灌”，也不会急转弯，因此，今年还是应该有充足的货币供应，来保证这个流动性;同时也不会大规模的增长债务，包括居民杠杆、企业杠杆、政府杠杆，都应该有所控制。

　　“今年的GDP增速定的是6%，我们的社融货币供应量的增速不应该高于去年，这样的增速我个人认为也是比较合适的。”王天宇说。

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